كيفية تداول العملات المشفرة بالهامش

1. نظرة عامة على تداول العملات المشفرة بالهامش

هامش تجارة، وخاصة في سياق العملات المشفرةاكتسبت شعبية كبيرة بين المستثمرين و tradeإن التداول بالهامش هو وسيلة فعالة لتوسيع عوائد المستثمرين المحتملين. وتسمح هذه الممارسة للمستخدمين باقتراض الأموال لزيادة تعرضهم لأصل معين، مما يعدهم بأرباح أعلى ولكن يعرضهم أيضًا لمخاطر أكبر. يوفر هذا القسم فهمًا أساسيًا للتداول بالهامش وآليته والفوائد والمخاطر الكامنة فيه.

1.1. ما هو التداول بالهامش؟

التداول بالهامش هو استراتيجية مالية تسمح للمستثمرين باقتراض رأس المال من broker أو التبادل للاستثمار في الأصول المالية المختلفة، بما في ذلك العملات الرقمية, الأسهمو السلععلى عكس التداول العادي، حيث يستخدم المستثمر أمواله الخاصة فقط، فإن التداول بالهامش ينطوي على الاستفادة من الأموال المقترضة لزيادة حجم المركز، مما قد يؤدي إلى تكبير كل من الأرباح والخسائر المحتملة.

في تداول العملات المشفرة، يعمل تداول الهامش بشكل مشابه للأسواق التقليدية. يودع المتداولون جزءًا من أموالهم الخاصة، المعروفة باسم "الهامش"، كضمان، بينما يقترضون أموالاً إضافية من البورصة أو broker ينفذ tradeوهذا يتيح لهم اكتساب تعرض أكبر لحركات أسعار الأصول دون الحاجة إلى الالتزام برأس مالهم بالكامل مقدمًا.

1.2. كيف تعمل تجارة الهامش؟

تتم تجارة الهامش من خلال مفهوم الرافعة المالية، وهي نسبة تعكس مقدار الأموال المقترضة مقارنة بـ tradeرأس مال الشركة. على سبيل المثال، يسمح الرافعة المالية بنسبة 10:1 tradeلفتح مركز بقيمة 10 أضعاف إيداعهم الأولي. إذا tradeإذا كان لدى الشخص 1,000 دولار ويستخدم رافعة مالية بنسبة 10:1، فيمكنه فتح مركز بقيمة 10,000 دولار.

ومع ذلك، فإن هذا الاقتراض يأتي بشروط معينة. عندما trade يتحرك بشكل غير موات، tradeتنخفض قيمة حقوق الملكية الخاصة بشركة r. إذا انخفضت قيمة حقوق الملكية الخاصة بهم إلى مستوى معين، broker يصدر نداء هامش، مما يتطلب tradeإيداع المزيد من الأموال للحفاظ على المركز. يؤدي الفشل في القيام بذلك إلى تصفية المركز تلقائيًا لتغطية رأس مال المقرض، مما يتسبب في tradeر أن يخسروا وديعتهم الأولية.

1.3. فوائد ومخاطر التداول بالهامش

الفائدة الأساسية للتداول بالهامش هي إمكانية تضخيم العائدات دون الحاجة إلى مبالغ كبيرة من رأس المال. يمكن للمتداولين اتخاذ مواقف أكبر مما تسمح به أموالهم الأولية، مما قد يؤدي إلى تعظيم الأرباح من تحركات الأسعار المواتية. كما يوفر المزيد من المرونة من حيث تنويع المحفظة، tradeيمكن للمستثمرين استخدام الأموال المقترضة للاستثمار في أصول متعددة في وقت واحد.

ومع ذلك، فإن التداول بالهامش محفوف بالمخاطر بطبيعته. ففي حين يمكن تضخيم الأرباح، يمكن أن تتضاعف الخسائر أيضًا. ويشكل احتمال التصفية بسبب نداءات الهامش تهديدًا مستمرًا، وخاصة في أسواق العملات المشفرة شديدة التقلب، حيث يمكن أن تتقلب الأسعار بشكل كبير في غضون فترات قصيرة. بالإضافة إلى ذلك، tradeيُطلب من المستثمرين دفع فائدة على الأموال المقترضة، مما يضيف تكلفة إضافية إلى مراكزهم.

وتشمل المخاطر الأخرى تعقيدات تداول الهامش، والتي تتطلب فهمًا عميقًا للرافعة المالية وسلوك السوق. مخاطر أكبر استراتيجيات الإدارة. بالنسبة للأشخاص عديمي الخبرة tradeفي كثير من الأحيان، يمكن لإغراء العوائد المرتفعة أن يغلب على المخاطر، مما يؤدي إلى خسائر مالية كبيرة.

2. فهم تداول الهامش للعملات المشفرة

مع تزايد أهمية العملات المشفرة كجزء من الأسواق المالية العالمية، اكتسبت تجارة الهامش دورًا بارزًا بين tradeهل يتطلعون إلى الاستفادة من التقلبات من هذه الأصول الرقمية. التشفير يعتمد تداول الهامش على مبادئ تداول الهامش التقليدية ولكنه يأتي بخصائص مميزة بسبب الطبيعة شديدة التقلب واللامركزية لسوق العملات المشفرة. في هذا القسم، سوف نستكشف مفاهيم الرافعة المالية، ودعوات الهامش، والتصفية، والتكاليف المرتبطة بها في سياق تداول الهامش للعملات المشفرة.

2.1. الرفع المالي وتداعياته

الرافعة المالية هي عنصر أساسي في تداول الهامش، مما يسمح tradeفي تداول العملات المشفرة، يتم تقديم الرافعة المالية عادةً بنسب مثل 2:1، 5:1، 10:1، وفي بعض الحالات حتى 100:1، اعتمادًا على المنصة والعملة المشفرة التي يتم التداول عليها. tradeد. على سبيل المثال، مع رافعة مالية بنسبة 10:1، tradeيمكن للمستثمر التحكم في مركز بقيمة 10,000 دولار من خلال وضع 1,000 دولار فقط من أمواله الخاصة.

آثار الرافعة المالية تشمل الفرص والمخاطر على حد سواء:

• زيادة العوائد المحتملةفي ممارسة اللياقة البدنية: tradeيمكن أن يؤدي استخدام رافعة مالية بنسبة 10:1 إلى زيادة الأرباح بمقدار عشرة أضعاف مقارنة بـ trade بدون رافعة مالية، على افتراض أن السوق يتحرك لصالحهم.
• خسائر مكبرة:الجانب السلبي قوي بنفس القدر - فكما تعمل الرافعة المالية على تضخيم المكاسب، فإنها تعمل أيضًا على تضخيم الخسائر. حتى حركة السعر السلبية الصغيرة يمكن أن تؤدي إلى خسائر كبيرة، مما قد يؤدي إلى تآكل الهامش بالكامل (الإيداع الأولي) بسرعة.
• التعرض لتقلبات أعلى:تشتهر العملات المشفرة بتقلب أسعارها. ومع استخدام الرافعة المالية، يمكن حتى للتقلبات الصغيرة في الأسعار أن يكون لها تأثيرات كبيرة على قيمة المركز، مما يؤدي إلى زيادة المخاطر.

يتطلب الرافعة المالية إدارة منضبطة للمخاطر، خاصة في عالم أسواق العملات المشفرة سريع الخطى وغير المتوقع، حيث تكون تحركات الأسعار حادة ومفاجئة في كثير من الأحيان.

2.2. نداء الهامش والتصفية

أحد أهم المفاهيم في تداول الهامش هو هامش دعوةيحدث هذا عندما تكون قيمة tradeإن حقوق الملكية في المركز تنخفض إلى ما دون حد معين، يُعرف باسم هامش الصيانةعندما يتم تشغيل نداء الهامش، tradeيجب على المستثمر إضافة المزيد من الأموال للحفاظ على المركز المفتوح. إذا كان tradeإذا فشل في القيام بذلك، يتم التبادل أو broker سيتم تصفية المركز تلقائيًا لحماية نفسه من المزيد من الخسائر.

• هامش دعوة:هذه إشارة تحذيرية بأن tradeيقترب موقف r من خطر التصفية. توفر معظم البورصات مستوى معينًا من الإخطار عند تشغيل نداء الهامش، مما يمنح tradeهناك فرصة لإيداع المزيد من الأموال أو تقليل حجم المركز.
• تصفية: إذا كان tradeإذا فشل r في الاستجابة لنداء الهامش، فسيتم تصفية المركز. وهذا يعني أن البورصة ستغلق المركز تلقائيًا، tradeسوف يخسر المستثمرون الأموال التي وضعوها في البداية كضمان. في بعض الحالات، إذا تحرك السوق بسرعة كبيرة، tradeيمكن أن يخسر المستثمرون أكثر من هامشهم الأولي، مما يتركهم مدينين للبورصة.

نظرًا لتقلبات العملات المشفرة، يمكن أن تحدث نداءات الهامش وأحداث التصفية بسرعة كبيرة، مما يجعلها ضرورية tradeيتعين على المستثمرين مراقبة مراكزهم عن كثب والتأكد من أن لديهم ضمانات كافية لتجنب التصفية القسرية.

2.3. أسعار الفائدة والرسوم

في تداول الهامش للعملات المشفرة، tradeيقوم المستثمرون باقتراض الأموال من البورصة أو غيرها tradeإن الشركات التي تقترض من البنوك تعمل على زيادة مراكزها. ويأتي هذا الاقتراض مصحوبًا بتكاليف في شكل أسعار الفائدة و  الرسومتختلف هذه التكاليف وفقًا للمنصة والعملة المشفرة المحددة التي يتم تداولها traded.

• أسعار الفائدة: متى tradeعندما يقترض المستثمرون أموالاً لفتح مركز رافعة مالية، فإنهم عادة ما يتقاضون فائدة على المبلغ المقترض. وقد يكون سعر الفائدة ثابتًا أو متغيرًا بناءً على الطلب على قروض الهامش في البورصة. على سبيل المثال، على منصات مثل Bitfinex، تتقلب أسعار الفائدة وفقًا لظروف السوق، بينما قد يكون لدى منصات أخرى هيكل أسعار أكثر ثباتًا.
• رسوم التداول:بالإضافة إلى الفائدة على الأموال المقترضة، تفرض معظم بورصات العملات المشفرة رسوم تداول لفتح وإغلاق مراكز الهامش. يمكن أن تكون هذه الرسوم عبارة عن نسبة ثابتة من trade الحجم أو يمكن أن يختلف بناءً على عوامل مثل حجم المركز ومستوى الرافعة المالية المستخدمة.
• رسوم التبييت:إذا تم الاحتفاظ بمركز الهامش طوال الليل، tradeقد تتكبد الشركات تكاليف إضافية للاحتفاظ. وقد تتراكم هذه الرسوم بين عشية وضحاها، خاصة إذا تم الاحتفاظ بالمواقف لفترة طويلة، مما يقلل من الربحية الإجمالية للشركة. trade.

ويحتاج المتداولون إلى أخذ هذه التكاليف في الاعتبار عند حساب عوائدهم المحتملة، حيث يمكن للفوائد والرسوم المتراكمة أن تأكل الأرباح أو تؤدي إلى تفاقم الخسائر بمرور الوقت.

3. اختيار منصة تداول العملات المشفرة بالهامش

عندما يتعلق الأمر بالتداول بالهامش في مجال العملات المشفرة، فإن اختيار المنصة المناسبة أمر بالغ الأهمية. tradeيمكن أن تؤثر الخيارات التي يختارها المستثمرون بشكل كبير على تجربتهم في التداول، بدءًا من الرسوم التي يدفعونها وحتى مستوى الأمان الذي تتمتع به أصولهم. تأتي كل منصة بمجموعة خاصة بها من الميزات والأدوات والمخاطر. يستكشف هذا القسم العوامل tradeيناقش هذا المقال العديد من الأمور التي يجب أخذها في الاعتبار عند اختيار منصة تداول الهامش للعملات المشفرة، ويسلط الضوء على بعض المنصات الأكثر شعبية، ويبحث في أهمية الأمان والموثوقية في هذه البورصات.

3.1. العوامل التي يجب مراعاتها

العامل الأول الذي يجب مراعاته عند اختيار منصة لتداول الهامش بالعملات المشفرة هو خيارات الرافعة الماليةتقدم المنصات المختلفة مستويات متفاوتة من الرافعة المالية، ومن المهم tradeيتعين على المتداولين اختيار المنصة التي تناسب قدرتهم على تحمل المخاطر وأسلوب التداول. على سبيل المثال، قد تقدم بعض المنصات رافعة مالية تصل إلى 100:1، مما يسمح tradeيسمح للمستثمرين بفتح مراكز تصل إلى 100 ضعف حجم إيداعهم الأولي. ومع ذلك، فإن الرافعة المالية الأعلى تزيد من خطر التصفية، مما يجعل من الضروري tradeيتعين على الشركات أن تمتلك استراتيجيات قوية لإدارة المخاطر.

وهناك عامل أساسي آخر وهو مجموعة العملات المشفرة المتاحة للتداول بالهامش. في حين أن بعض المنصات تقدم الرافعة المالية فقط على العملات المشفرة الرئيسية مثل البيتكوين والإيثريوم، فإن البعض الآخر يوفر مجموعة أوسع من العملات البديلة. tradeإذا كنت تبحث عن تنويع محفظتك الاستثمارية أو الاستفادة من الأصول الرقمية الأقل شيوعًا، فإن منصة بها مجموعة واسعة من العملات المشفرة متاحة الآن.vantageأوس.

الرسوم وأسعار الفائدة تلعب الرسوم أيضًا دورًا رئيسيًا في تحديد الربحية الإجمالية للتداول بالهامش. كل منصة لها هيكل رسوم خاص بها، والذي يتضمن عادةً رسوم التداول (لدخول المراكز والخروج منها)، ورسوم الاقتراض (لاستخدام الرافعة المالية)، ورسوم الليلة أو رسوم التمويل للمراكز المحتفظ بها لفترة طويلة. يحتاج المتداولون إلى فحص هذه الرسوم بعناية لأنها يمكن أن تؤثر بشكل كبير على هوامش الربح، وخاصة للتداولات عالية التردد أو طويلة الأجل. tradeروبية.

نفس القدر من الأهمية واجهة المستخدم وأدوات التداول. إن الواجهة المصممة جيدًا والتي يسهل التنقل فيها يمكن أن تحدث فرقًا كبيرًا في سرعة وكفاءة التداول. أدوات الرسم البياني المتقدمة وبيانات السوق في الوقت الفعلي وميزات إدارة المخاطر (مثل إيقاف الخسارة تعتبر أوامر التداول (مثل أوامر جني الأرباح) بالغة الأهمية لاتخاذ قرارات تداول مستنيرة، وخاصة عند استخدام الرافعة المالية.

وفي الختام tradeيجب أن تأخذ روبية في الاعتبار السمعة ودعم العملاء المنصة. يمكن أن تكون المنصة التي تتمتع بسمعة قوية فيما يتعلق بالموثوقية وخدمة العملاء عاملاً حاسماً، خاصة في عالم تداول الهامش بالعملات المشفرة سريع الخطى حيث قد يكون التأخير في التنفيذ أمرًا شائعًا. tradeأو حل المشكلات يمكن أن يؤدي إلى خسائر مالية كبيرة.

3.2. المنصات الشائعة وميزاتها

لقد أثبتت العديد من المنصات نفسها كرائدة في عالم تداول العملات المشفرة بالهامش. ومن بين المنصات الأكثر شهرة Binance وBybit وBitMEX وKraken، حيث تقدم كل منها مجموعة مميزة من الميزات لاستيعاب أنواع مختلفة من tradeروبية.

Binance تعد واحدة من أكبر بورصات العملات المشفرة على مستوى العالم، وتستخدم منصة تداول الهامش الخاصة بها على نطاق واسع نظرًا لنطاقها الواسع من العملات المشفرة المدعومة والعائدات المرتفعة السيولةتقدم Binance رافعة مالية تصل إلى 10x على أزواج العملات المشفرة المحددة وتوفر واجهة سهلة الاستخدام، مما يجعلها في متناول المبتدئين والمتمرسين على حد سواء tradeتقدم المنصة أيضًا مجموعة متنوعة من أزواج التداول، مما يجعلها مثالية لـ tradeالمستثمرون الذين يتطلعون إلى تنويع محافظ التداول بالهامش الخاصة بهم.

Bybit اكتسبت Bybit شهرة كبيرة كمنصة مشتقات تقدم رافعة مالية تصل إلى 100 ضعف على أزواج تداول معينة. تشتهر المنصة بتركيزها القوي على توفير تجربة تداول سلسة مع الحد الأدنى من التوقف وتحديثات الأسعار في الوقت الفعلي. تم تصميم Bybit في المقام الأول للمتداولين الأكثر خبرة tradeالذين يريدون أخذ الإعلانvantage من الفرص ذات الرفع المالي العالي.

BitMEX تعد BitMEX واحدة من الشركات الرائدة في تداول العملات المشفرة بالهامش، حيث تقدم رافعة مالية تصل إلى 100 ضعف على البيتكوين وغيرها من العملات المشفرة الرئيسية. تخدم BitMEX بشكل أساسي المستثمرين المتقدمين traders وله واجهة أكثر تعقيدًا، ولكنه يوفر مجموعة واسعة من الأدوات لـ التحليل الفني وإدارة المخاطر. ومع ذلك، تعرضت المنصة لانتقادات بسبب سياسات التصفية العدوانية وهياكل الرسوم المعقدة.

كراكن يعد خيارًا شائعًا آخر لتداول الهامش بالعملات المشفرة، وخاصةً tradeيبحث المستثمرون عن بيئة أكثر تنظيمًا وأمانًا. تقدم Kraken رافعة مالية تصل إلى 5 أضعاف على مجموعة من العملات المشفرة وتتمتع بسمعة طيبة في ممارسات الأمان القوية والامتثال التنظيمي. على الرغم من أن رافعة مالية أقل مقارنة بالمنصات الأخرى، إلا أن Kraken تجذب tradeالأشخاص الذين يعطون الأولوية للأمن والموثوقية على المخاطر العالية للغاية trades.

3.3. الأمن والموثوقية

ربما يكون الأمان هو العامل الأكثر أهمية عند اختيار منصة تداول الهامش للعملات المشفرة. الطبيعة اللامركزية والرقمية للعملات المشفرة تجعلها عرضة بشكل خاص للاختراق، وكانت هناك العديد من حوادث اختراق البورصات. يجب على المتداولين البحث عن منصات ذات تدابير أمنية قوية، مثل المصادقة الثنائية (2FA), التخزين البارد للأموالو سياسات التأمين لحماية ودائع المستخدمين في حالة حدوث خرق أمني.

إلى جانب التدابير الأمنية الفنية، الموثوقية كما أن جودة المنصة من حيث وقت التشغيل والأداء أمر ضروري أيضًا. في عالم تداول العملات المشفرة المتقلب، حيث يمكن أن تتغير الأسعار بشكل كبير في غضون دقائق أو حتى ثوانٍ، tradeلا يمكن للمتداولين تحمل توقف الخدمة أو تأخير تنفيذ الطلبات. يمكن للمنصات التي تعاني من انقطاعات أو تأخيرات متكررة أن تؤدي إلى تفويت الفرص أو، الأسوأ من ذلك، التصفية القسرية بسبب عدم القدرة على إغلاق المراكز على الفور. لذلك، يوصى بشدة بالمنصات التي تتمتع بسجل قوي من التشغيل والتنفيذ السريع للطلبات وخدمة العملاء المستجيبة.

بالإضافة إلى الأمان والموثوقية، tradeيتعين على الشركات أن تضمن امتثال المنصة للوائح ذات الصلة. ويمكن أن توفر الرقابة التنظيمية طبقة إضافية من الأمان، حيث يتعين على البورصات الخاضعة للتنظيم عادةً الالتزام بمعايير تشغيلية ومالية معينة. وهذا مهم بشكل خاص في حالة حدوث نزاعات أو إذا أصبحت البورصة مفلسة.

4. إنشاء حساب هامش للعملات المشفرة

قبل الغوص في تداول الهامش للعملات المشفرة، tradeيتعين على المشاركين إنشاء حساب على المنصة التي اختاروها. غالبًا ما تتضمن هذه العملية تلبية متطلبات معينة، واستكمال إجراءات التحقق، وتمويل الحساب. وبينما قد تختلف الخطوات قليلاً من منصة إلى أخرى، تتبع معظم البورصات مسارًا مشابهًا لدمج الهامش tradeإن فهم هذه الخطوات أمر بالغ الأهمية لضمان tradeيمكن أن يبدأ rs بكفاءة ويتوافق مع لوائح المنصة.

4.1. المتطلبات والوثائق

للبدء في التداول بالهامش، تتطلب المنصات عمومًا من المستخدمين استيفاء المتطلبات الأساسية. وتشمل هذه المتطلبات تقديم معلومات التعريف الشخصية والموافقة على شروط وأحكام المنصة، والتي غالبًا ما تأتي مع شروط إضافية لحسابات الهامش بسبب المخاطر المتزايدة المرتبطة بالرافعة المالية.

أحد المتطلبات الأساسية هو التحقق من العمر. تتطلب معظم البورصات أن يكون عمر المستخدمين 18 عامًا على الأقل لفتح حساب تداول بالهامش. بالإضافة إلى ذلك، tradeيتعين على العملاء تقديم بطاقة هوية صادرة عن الحكومة (مثل جواز السفر أو رخصة القيادة) لتأكيد هويتهم، مما يساعد البورصة على تلبية متطلبات مكافحة غسل الأموال (AML) ومعرفة العميل (KYC) التنظيمية. تتطلب بعض المنصات أيضًا tradeيتعين على المواطنين تقديم دليل على إقامتهم، مثل فاتورة مرافق أو كشف حساب بنكي، للتحقق من عنوانهم.

من المتطلبات المهمة الأخرى للتداول بالهامش هو وجود قدر كافٍ من رأس المال الأولي. عادةً ما يكون لدى المنصات مبالغ إيداع دنيا tradeيجب على المستثمرين تلبية الشروط قبل أن يتمكنوا من فتح مراكز الهامش. يعمل هذا الإيداع الأدنى كضمان للأموال المقترضة ويختلف حسب الصرف ونسبة الرافعة المالية والأصول التي يتم التعامل معها. tradeد. قد تقوم بعض المنصات أيضًا بتقييد الوصول إلى تداول الهامش استنادًا إلى الموقع الجغرافي، حيث تختلف اللوائح المتعلقة بتداول الهامش حسب البلد.

4.2. عملية التحقق

بمجرد استيفاء المتطلبات الأساسية، tradeيجب أن يمر rs من خلال عملية التحقق، وهي خطوة أساسية للوصول إلى ميزات التداول بالهامش. تتضمن عملية التحقق عادةً عدة مستويات، بدءًا من تأكيد الهوية الأساسي والتقدم إلى عمليات فحص أكثر تعمقًا.

يتطلب المستوى الأول عادةً تقديم مستندات هوية، مثل جواز السفر أو بطاقة الهوية الوطنية. وتستخدم العديد من المنصات أنظمة آلية للتحقق من هذه المستندات، مما قد يسرع العملية، ولكن المراجعة اليدوية قد تكون ضرورية في بعض الحالات، خاصة إذا كانت المستندات غير واضحة أو إذا كانت هناك تناقضات في المعلومات المقدمة.

غالبًا ما يتضمن المستوى الثاني من التحقق مستندات إضافية مثل إثبات العنوان. قد يكون هذا فاتورة مرافق أو كشف حساب بنكي أو مراسلات حكومية، والتي يجب أن توضح بوضوح tradeالاسم والعنوان السكني للمستخدم. تطلب بعض المنصات أيضًا صورة شخصية أو مقطع فيديو مباشر للمستخدم وهو يحمل مستندات هويته كإجراء أمني إضافي للتأكد من أن tradeتطابق هوية الشخص مع المستندات المقدمة.

عادةً ما تكتمل عملية التحقق في غضون 24 إلى 72 ساعة، على الرغم من أنها قد تستغرق وقتًا أطول على بعض المنصات، وخاصةً خلال أوقات الطلب المرتفع. بمجرد التحقق، يمكن للمستخدمين فتح حدود أعلى للإيداع والسحب، بالإضافة إلى الوصول إلى ميزات تداول أكثر تقدمًا مثل التداول بالهامش. يعد التحقق أمرًا بالغ الأهمية ليس فقط للأمان ولكن أيضًا لضمان الامتثال للمعايير التنظيمية العالمية، والتي تعد صارمة بشكل خاص للتداول بالهامش نظرًا لملف المخاطر الأعلى.

4.3. تمويل حسابك

بعد اكتمال عملية التحقق، تكون الخطوة التالية هي تمويل حساب تداول الهامش. تقبل منصات تداول الهامش للعملات المشفرة عادةً مجموعة متنوعة من طرق الدفع، مما يسمح traders لإيداع العملات المشفرة والعملات الورقية.

بالنسبة لأولئك الذين يقومون بإيداع العملات المشفرة، تتضمن العملية إرسال الأموال من محفظة خارجية إلى محفظة البورصة. ستوفر المنصة عنوان محفظة فريدًا لكل عملة مشفرة مدعومة. من الضروري tradeيجب عليك التحقق مرتين من عنوان المحفظة لتجنب الأخطاء، حيث إن إرسال الأموال إلى العنوان الخطأ قد يؤدي إلى خسارة دائمة للأصول. لا تفرض معظم المنصات رسومًا على إيداعات العملات المشفرة، ولكن قد يتم تطبيق رسوم الشبكة (مثل رسوم الغاز لإيثريوم) اعتمادًا على سلسلة كتلة تم استخدامها.

يمكن إجراء إيداعات العملة الورقية عبر التحويلات المصرفية أو بطاقات الائتمان/الخصم أو معالجات الدفع مثل PayPal، اعتمادًا على عروض المنصة. تُستخدم التحويلات المصرفية، وخاصة التحويلات البرقية، بشكل شائع للإيداعات الأكبر، على الرغم من أنها قد تستغرق بضعة أيام عمل للمعالجة. تكون مدفوعات بطاقات الائتمان والخصم أسرع، لكنها غالبًا ما تكون مصحوبة برسوم أعلى مقارنة بالتحويلات المصرفية. تدعم بعض البورصات أيضًا إيداعات العملات المستقرة، والتي تقدم الإعلاناتvantage من عمليات النقل السريعة والتقلبات المنخفضة مقارنة بالعملات الورقية.

بمجرد تمويل الحساب، tradeيتعين على المتداولين تحويل الأصول من حساب التداول الفوري إلى حساب الهامش الخاص بهم. يضمن هذا التحويل الداخلي تخصيص الأموال للتداول بالهامش ويعمل كضمان لأي مراكز رافعة مالية. tradeيرغب الشخص في فتح حساب. ثم يتم عرض الرصيد المتاح للتداول بالهامش على المنصة، tradeيمكن للمستثمرين البدء في اقتراض الأموال وفتح مراكز رافعة مالية استنادًا إلى الضمانات المودعة ومتطلبات هامش المنصة.

5. فهم استراتيجيات التداول بالهامش

توفر تجارة الهامش في سوق العملات المشفرة فرصًا فريدة لتضخيم الأرباح، ولكنها تعرض أيضًا tradeإن المخاطر التي قد يتعرض لها المتداولون في الأسواق المالية كبيرة. وللتغلب على هذه التعقيدات، من الضروري فهم الاستراتيجيات التي يمكن استخدامها أثناء التداول بالهامش. هناك استراتيجيات أساسية للمبتدئين، مثل الشراء أو البيع على المكشوف على أحد الأصول، فضلاً عن تقنيات أكثر تقدمًا مثل التحوط والمضاربة للمتداولين ذوي الخبرة. tradeيستكشف هذا القسم كل من الهامش الأساسي والمتقدم مختلف استراتيجيات التداول، فضلاً عن تقنيات إدارة المخاطر الأساسية التي tradeينبغي دمج الشركات للتخفيف من الخسائر المحتملة.

5.1. الاستراتيجيات الأساسية (الطويلة، القصيرة، التحكيم)

إن أساس استراتيجيات التداول بالهامش يكمن في فهم متى يجب أن تتداول التداول الطويل or في صفقات على tradeهذان هما الموقفان الأساسيان اللذان tradeيمكن للمستثمرين الدخول في أي سوق، اعتمادًا على توقعاتهم بشأن تحركات الأسعار.

عندما يكون للـ tradeر يذهب التداول الطويلإنهم يراهنون على أن سعر العملة المشفرة سيرتفع. وهذا يعني أنهم يشترون الأصل بالسعر الحالي، على أمل بيعه لاحقًا بسعر أعلى، وبالتالي تحقيق ربح. يعد الشراء الطويل استراتيجية شائعة عندما تكون معنويات السوق صاعدة، tradeيعتقد البعض أن الأسعار سوف تستمر في الارتفاع. في التداول بالهامش، يسمح الشراء الطويل بالرافعة المالية tradeإن المستثمرين يميلون إلى التحكم في المراكز الأكبر، وبالتالي تضخيم المكاسب المحتملة إذا تحرك السوق لصالحهم. ومع ذلك، إذا انخفض السعر بدلاً من الارتفاع، فإن الخسائر تتضاعف بنفس القدر.

من ناحية أخرى ، عندما يكون أ tradeر يذهب في صفقاتإنهم يراهنون على أن سعر العملة المشفرة سينخفض. يتضمن البيع على المكشوف اقتراض الأصل من البورصة وبيعه بسعر السوق الحالي، بقصد إعادة شرائه بسعر أقل في المستقبل وإعادته إلى المقرض. في تداول الهامش للعملات المشفرة، يمكن أن يؤدي البيع على المكشوف بالرافعة المالية إلى أرباح كبيرة إذا انخفض السعر كما هو متوقع. ومع ذلك، إذا تحرك السوق ضد اتجاه السوق، فقد يؤدي ذلك إلى انخفاض سعر العملة المشفرة. tradeومع ارتفاع الأسعار، يمكن أن تكون الخسائر كبيرة، خاصة في سوق متقلبة للغاية مثل سوق العملات المشفرة.

استراتيجية أساسية أخرى تستخدمها traders هو موازنةيتضمن هذا اتخاذ الإعلانvantage من فروق الأسعار لنفس الأصل عبر البورصات أو الأسواق المختلفة. في التحكيم في العملات المشفرة، tradeقد يلاحظ الشخص أن عملة مشفرة معينة يتم تداولها بسعر أقل في بورصة واحدة مقارنة ببورصة أخرى. من خلال شراء الأصل في البورصة الأرخص وبيعه في نفس الوقت في البورصة الأكثر تكلفة، tradeيمكن أن يضمن r ربحًا من التباين في الأسعار. وفي حين يُنظر إلى التحكيم عمومًا على أنه استراتيجية منخفضة المخاطر، إلا أنه في التداول بالهامش، يمكن تعزيزه من خلال الرافعة المالية، على الرغم من ضرورة مراعاة المخاطر الإضافية المتمثلة في التصفية ورسوم المعاملات.

5.2. استراتيجيات متقدمة (التحوط، المضاربة)

As tradeعندما يصبحون أكثر خبرة، قد يبدأون في الاستكشاف استراتيجيات التداول بالهامش المتقدمة مثل التحوط والمضاربة. تتطلب هذه الاستراتيجيات فهمًا أعمق لديناميكيات السوق وغالبًا ما تنطوي على نهج أكثر عملية لإدارة المواقف.

التحوط هي استراتيجية تستخدم للحماية من الخسائر المحتملة من خلال فتح مركز ثانوي يعوض عن مخاطر المركز الأساسي. على سبيل المثال، إذا كان tradeإذا كان لدى المستثمر مركز طويل الأجل في عملة البيتكوين، ولكنه قلق بشأن انخفاض محتمل في السوق، فقد يفتح مركزًا قصيرًا على نفس الأصل أو أحد الأصول ذات الصلة. بهذه الطريقة، إذا انخفض السوق، يمكن تعويض الخسائر من المركز الطويل جزئيًا أو كليًا بالمكاسب من المركز القصير. في تداول الهامش، يمكن أن يكون التحوط فعالاً للغاية في تقليل المخاطر، ولكنه يتطلب أيضًا مراقبة دقيقة لضمان إدارة كلا المركزين بشكل صحيح وأن تكاليف الاقتراض والرسوم لا تفوق الفوائد المحتملة.

سكالبينج هي استراتيجية متقدمة أخرى تستخدم غالبًا في تداول الهامش. تتضمن عملية المضاربة إجراء العديد من الصفقات الصغيرة tradeإن المضاربين على المضاربة على مدار اليوم يستفيدون من تحركات الأسعار الصغيرة. وعادة ما يحتفظ المضاربون بالمراكز لفترة قصيرة للغاية، وأحيانًا ثوانٍ أو دقائق فقط، ويعتمدون على الرافعة المالية العالية لتعظيم أرباحهم من تقلبات الأسعار الطفيفة. في سوق العملات المشفرة شديدة التقلب، يمكن أن تكون المضاربة على المضاربة مربحة للغاية عند تنفيذها بشكل صحيح، ولكنها تتطلب فهمًا عميقًا لاتجاهات السوق وتوقيتًا ممتازًا وتنفيذًا سريعًا. ونظرًا للوتيرة السريعة للمضاربة على المضاربة، tradeغالبًا ما يعتمد المتداولون على أدوات التداول الآلية والروبوتات لتنفيذ tradeبكفاءة.

5.3 تقنيات إدارة المخاطر

في تداول الهامش، حيث يتم تضخيم كل من الأرباح والخسائر، تكون العوائد الفعالة نماذج إدارة المخاطر يعد استخدام أدوات إدارة المخاطر أمرًا ضروريًا. أوامر وقف الخسارة. يقوم أمر وقف الخسارة بإغلاق المركز تلقائيًا عندما يصل السعر إلى مستوى محدد مسبقًا، مما يحد من tradeخسارة r. على سبيل المثال، إذا كان trader هو طويل الأجل على Ethereum ويضع أمر وقف الخسارة عند 5٪ أقل من سعر الدخول، سيتم إغلاق المركز تلقائيًا إذا انخفض سعر Ethereum بنسبة 5٪، مما يمنع المزيد من الخسائر.

أسلوب آخر لإدارة المخاطر هو حجم الموقف، والتي تتضمن تحديد مقدار رأس المال المخصص لكل منها trade بناءً على حجم المحفظة الإجمالي وقدرتها على تحمل المخاطر. من خلال تحديد حجم كل مركز بالنسبة للمحفظة، tradeيمكن للمستثمرين تجنب التعرض المفرط لأي أصل واحد وتقليل تأثير تحركات السوق السلبية على رأس مالهم الإجمالي.

بالإضافة إلى ذلك ، باستخدام ملفات أوامر أخذ الربح يمكن أن يساعد الأمر في تأمين المكاسب قبل أن ينعكس السوق. يعمل أمر جني الأرباح بشكل مشابه لأمر وقف الخسارة ولكن في الاتجاه المعاكس - فهو يغلق المركز تلقائيًا بمجرد الوصول إلى مستوى ربح معين. وهذا يضمن tradeيتيح لك التداول في أسواق العملات المشفرة تحقيق أرباح آمنة دون الحاجة إلى مراقبة السوق باستمرار، وهو أمر مفيد بشكل خاص في البيئات المتقلبة مثل تداول العملات المشفرة.

وأخيرا، الفهم والإدارة نفوذ يعد استخدام الرافعة المالية أمرًا بالغ الأهمية لإدارة المخاطر في تداول الهامش. في حين أن الرافعة المالية العالية يمكن أن تؤدي إلى أرباح كبيرة، إلا أنها تزيد أيضًا من خطر التصفية. يجب على المتداولين دائمًا استخدام الرافعة المالية بحذر، والتأكد من وجود هامش كافٍ في حساباتهم لتغطية الخسائر المحتملة وتجنب التصفية القسرية. غالبًا ما يُنصح بالبدء برافعة مالية أقل وزيادتها تدريجيًا مع اكتساب المزيد من الخبرة في إدارة المخاطر.

6. وضع أوامر الهامش

مرة tradeإذا كنت تفهم الاستراتيجيات وراء تداول الهامش، فإن الخطوة التالية هي تعلم كيفية وضع أوامر الهامش بشكل فعال. يتضمن ذلك معرفة أنواع الأوامر المتاحة، وفهم كيفية تأثير الرافعة المالية على تنفيذ الأوامر، واستخدام أدوات متقدمة مثل أوامر وقف الخسارة وجني الأرباح لإدارة المخاطر. في هذا القسم، سوف نستكشف الأنواع المختلفة للأوامر، وعملية تنفيذ الأوامر باستخدام الرافعة المالية، وأهمية إدارة نقاط الخروج من خلال آليات وقف الخسارة وجني الأرباح.

6.1. أنواع الأوامر (السوق، الحد، الإيقاف)

هناك عدة أنواع من الطلبات التي tradeيمكن استخدام rs عند وضع الهامش tradeهناك ثلاثة أنواع من المؤشرات، كل منها مصمم ليناسب أهداف واستراتيجيات التداول المختلفة. الأنواع الثلاثة الأكثر شيوعًا هي أوامر السوق, أوامر الحدو أوامر الإيقاف.

A أمر السوق هو أبسط نوع من أنواع الطلبات. عندما tradeعندما يضع المتداولون أمرًا بالسوق، فإنهم يوجهون المنصة لشراء أو بيع أحد الأصول على الفور بسعر السوق الحالي. تكون أوامر السوق مفيدة عندما يكون الهدف الأساسي هو تنفيذ trade بسرعة، دون القلق بشأن التقلبات الطفيفة في السعر. ومع ذلك، نظرًا لأن أوامر السوق يتم تنفيذها بأفضل سعر متاح، فقد تؤدي إلى انزلاق، خاصة في أسواق العملات المشفرة المتقلبة. يحدث الانزلاق عندما يكون سعر التنفيذ الفعلي مختلفًا عن السعر الذي تم به تنفيذ العقد. tradeلا يقصد من ذلك تنفيذ الأمر، وذلك غالبًا لأن السوق يتحرك بسرعة كبيرة.

A الحد أجل يسمح tradeلتحديد السعر الدقيق الذي يريدون شراء أو بيع أحد الأصول به. على سبيل المثال، إذا كان tradeيعتقد البعض أن البيتكوين مبالغ في تقديره بسعره الحالي البالغ 40,000 ألف دولار، لكنه يريد شراءه إذا انخفض إلى 38,000 ألف دولار، فيمكنه وضع أمر شراء محدود عند 38,000 ألف دولار. لن يتم تنفيذ الأمر إلا إذا وصل السعر إلى هذا المستوى. تعطي أوامر الحد tradeالمزيد من التحكم في السعر الذي يتم بيعه به tradeيتم تنفيذ الأوامر، ولكنها تأتي مع خطر عدم تنفيذ الأمر إذا لم يصل الأصل إلى السعر المحدد أبدًا.

A وقف النظام (غالبًا ما يشار إليه باسم أمر وقف الخسارة) مصمم للحد من tradeخسائر r عن طريق البيع أو الشراء التلقائي للأصل عندما يصل إلى سعر معين. هذا النوع من الطلبات مفيد بشكل خاص في تداول الهامش، حيث يمكن أن تؤدي تحركات الأسعار المفاجئة بسرعة إلى خسائر كبيرة بسبب الرافعة المالية. على سبيل المثال، tradeيمكن للمستثمرين الذين لديهم مراكز طويلة الأجل في Ethereum أن يضعوا أمر إيقاف عند 5% أقل من سعر الدخول لتقليل الخسائر المحتملة إذا تحول السوق ضدهم. وبالمثل، يمكن استخدام أمر الإيقاف في المراكز القصيرة tradeإعادة شراء الأصول إذا تحرك السعر فوق عتبة معينة، وبالتالي الحد من الخسائر.

6.2. تنفيذ الطلبات والرافعة المالية

في تداول الهامش، يتم استخدام نفوذ يؤثر بشكل مباشر على تنفيذ الأوامر. يسمح الرافعة المالية tradeيلجأ المتداولون إلى اقتراض الأموال من المنصة لزيادة حجم مراكزهم، الأمر الذي قد يؤدي إلى تضخيم الأرباح والخسائر المحتملة. إن فهم كيفية تأثير الرافعة المالية على تنفيذ الطلبات أمر ضروري لإدارة tradeق بشكل فعال.

عند وضع الرافعة المالية tradeتحسب المنصة القيمة الإجمالية للموقف بناءً على نسبة الرافعة المالية. على سبيل المثال، إذا كان tradeتستخدم شركة r رافعة مالية بنسبة 5:1، ويمكن لرأس مالها الأولي البالغ 1,000 دولار التحكم في مركز بقيمة 5,000 دولار. إذا كانت trade مربحة، tradeيستفيد المستثمرون من المكاسب على كامل المركز الذي يبلغ 5,000 دولار، وليس فقط هامشهم البالغ 1,000 دولار. ومع ذلك، إذا كان trade إذا تحركت ضدهم، يتم احتساب الخسائر على إجمالي مبلغ الرافعة المالية أيضًا.

غالبًا ما يكون تنفيذ الأوامر في تداول الهامش أسرع من التداول العادي بسبب السيولة التي يوفرها الاقتراض. ومع ذلك، فإن هذا يعني أيضًا أن متطلبات الهامش يجب مراقبة إبقاء المنصب مفتوحًا بعناية. إذا tradeإذا انخفض رصيد حقوق الملكية إلى ما دون هامش الصيانة المطلوب، فقد تصدر المنصة هامش دعوة، الأمر الذي يتطلب أموالاً إضافية لإبقاء المركز مفتوحاً. وقد يؤدي الفشل في تلبية نداء الهامش إلى قيام المنصة بتصفية المركز لتغطية الأموال المقترضة، مما يؤدي إلى خسائر كبيرة.

انزلاق هناك اعتبار مهم آخر في تداول الهامش باستخدام الرافعة المالية. في الأسواق سريعة الحركة، وخاصة في الأصول شديدة التقلب مثل العملات المشفرة، يمكن أن يختلف السعر الذي يتم تنفيذ الطلب به عن السعر عند تقديم الطلب. هذا أكثر شيوعًا مع أوامر السوق ولكنه يمكن أن يؤثر أيضًا على أوامر الحد والإيقاف في الظروف المتغيرة بسرعة. يجب أن يكون المتداولون على دراية بإمكانية الانزلاق وتأثيره على tradeوخاصة عند استخدام الرافعة المالية العالية، حيث يمكن حتى للفروق الصغيرة في الأسعار أن تؤدي إلى خسائر كبيرة.

6.3. أوامر وقف الخسارة وجني الأرباح

لإدارة المخاطر وتحقيق الأرباح، tradeكثيرا ما تستخدم rs إيقاف الخسارة و  اخذ ربح الطلبات. هذه الطلبات هي أدوات أساسية للهامش traders، حيث أنها توفر طريقة للخروج تلقائيًا من المواقف عند مستويات أسعار محددة مسبقًا، دون الحاجة إلى مراقبة السوق باستمرار.

A أمر وقف الخسارة تم تصميمه للحد من الخسائر عن طريق إغلاق المركز تلقائيًا عندما يصل السعر إلى مستوى معين. على سبيل المثال، إذا tradeإذا كان لدى شخص ما مركز طويل الأجل على عملة البيتكوين عند 40,000 دولار ويريد الحد من الخسائر المحتملة إلى 5٪، فيمكنه تعيين أمر وقف الخسارة عند 38,000 دولار. إذا انخفض سعر البيتكوين إلى 38,000 دولار، فسيتم تشغيل أمر وقف الخسارة، وستبيع المنصة تلقائيًا المركز، مما يمنع المزيد من الخسائر. أوامر وقف الخسارة مفيدة بشكل خاص في تداول الهامش، حيث يزداد خطر التصفية عندما يتحرك السوق بشكل غير موات.

A أمر أخذ الربحمن ناحية أخرى، يتم استخدام هذا الخيار لتثبيت الأرباح عندما يصل السعر إلى مستوى معين. على سبيل المثال، إذا كان نفس السعر tradeإذا توقع أحد المتداولين ارتفاع سعر البيتكوين إلى 45,000 دولار، فيمكنه تحديد أمر جني الأرباح عند هذا السعر. وبمجرد وصول السعر إلى 45,000 دولار، ستغلق المنصة تلقائيًا المركز، مما يضمن أن tradeيضمنون أرباحهم. تساعد أوامر جني الأرباح tradeيجب على المتداولين تجنب إغراء الاحتفاظ بمركز رابح لفترة طويلة، مما قد يؤدي إلى خسائر إذا انعكس السوق.

إن استخدام أوامر وقف الخسارة وجني الأرباح معًا يعد استراتيجية حكيمة في تداول الهامش. يسمح هذا المزيج tradeإنهم يحاولون تحديد الخسارة المحتملة التي هم على استعداد لقبولها ومستوى الربح الذي يرغبون في الخروج منه. من خلال تحديد هذه الأوامر، tradeيمكن للمستثمرين إدارة المخاطر بشكل فعال والتأكد من إغلاق مراكز الهامش الخاصة بهم قبل أن يتحرك السوق بعيدًا ضدهم.

7. مراقبة موقف الهامش الخاص بك

مرة واحدة الهامش trade في طور التنفيذ، المراقبة المستمرة ضرورية لضمان trade تتوافق مع استراتيجيتك وتمنع خطر التصفية. إن تداول الهامش في أسواق العملات المشفرة حساس بشكل خاص لتغيرات الأسعار في الوقت الفعلي بسبب الطبيعة المتقلبة لهذه الأصول واستخدام الرافعة المالية. يجب على المتداولين البقاء على اطلاع على مراكزهم المفتوحة، ومراقبة رصيد الهامش لديهم، والاستفادة من أدوات إدارة المخاطر المتاحة على معظم منصات التداول لحماية رأس مالهم. سيغطي هذا القسم أهمية تحديثات الأسعار في الوقت الفعلي، ومراقبة رصيد الهامش، واستخدام أدوات إدارة المخاطر للحفاظ على السيطرة على مراكز الهامش.

7.1. تحديثات الأسعار في الوقت الفعلي

في تداول الهامش، يكون لحركات الأسعار تأثير مباشر على كل من tradeالربح المحتمل للشركة ومخاطر التصفية. لذلك، فإن الوصول إلى تحديثات الأسعار في الوقت الحقيقي يعد هذا أمرًا بالغ الأهمية. تشتهر أسواق العملات المشفرة بتقلباتها، ويمكن أن تتقلب الأسعار بشكل كبير في غضون دقائق. حتى التقلب البسيط في الأسعار يمكن أن يؤثر بشكل كبير على المراكز المالية ذات الرافعة المالية، مما يؤدي إلى تضخيم المكاسب والخسائر المحتملة.

توفر معظم منصات التداول بيانات الأسعار في الوقت الفعلي من خلال واجهاتها، وتعرض مخططات الأسعار التي يتم تحديثها باستمرار. تقدم هذه المخططات عادةً أطرًا زمنية مختلفة (من دقيقة واحدة إلى أسبوع واحد) وأنواعًا مختلفة من التصور (المخططات الشمعية أو الخطية أو الشريطية). يمكن للمتداولين استخدام المؤشرات الفنية، مثل خطوط المتوسط, مؤشر القوة النسبية RSI (RSI )، أو بولينجر النطاقات، لتتبع الاتجاهات واتخاذ قرارات مستنيرة حول متى يتم الاحتفاظ بمواقفهم أو الخروج منها أو تعديلها.

وتقدم العديد من المنصات أيضًا تنبيهات الأسعار، والتي تخطر tradeعندما يصل أحد الأصول إلى مستوى سعر معين. وهذا مفيد بشكل خاص لأولئك الذين لا يستطيعون مراقبة الأسواق بنشاط على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع ولكنهم يريدون أن يتم تنبيههم عندما تقترب مراكزهم من مستويات حرجة قد تؤدي إلى نداءات الهامش أو أحداث التصفية. بالإضافة إلى ذلك، تتكامل بعض المنصات مع أدوات وتطبيقات الجهات الخارجية لتوفير tradeيتم تزويد العملاء بإشعارات في الوقت الفعلي، مما يضمن بقائهم على اطلاع حتى عندما لا يكونوا مسجلين الدخول إلى حسابات التداول الخاصة بهم.

7.2. متطلبات رصيد الهامش والصيانة

في تداول الهامش، رصيد الهامش يمثل مقدار حقوق الملكية أ tradeلدى r رصيد في حساب الهامش الخاص بهم. يتقلب هذا الرصيد بناءً على أداء المراكز المفتوحة. من الأهمية بمكان tradeيجب الحفاظ على توازن الهامش الصحي لتجنب مكالمات هامشية أو التصفية.

تفرض معظم المنصات متطلبات هامش الصيانة، وهو الحد الأدنى لمبلغ حقوق الملكية tradeيجب على المتداولين الحفاظ على مراكزهم المالية مفتوحة. إذا انخفض رصيد الهامش إلى ما دون هذه العتبة، تصدر المنصة نداء هامش، وتطلب من المتداولين tradeر لإيداع أموال إضافية لتلبية هامش الصيانة المطلوب. إذا tradeإذا فشل المستثمر في القيام بذلك، فقد تقوم المنصة تلقائيًا بتصفية جزء أو كل المركز لمنع المزيد من الخسائر.

على سبيل المثال ، إذا كان ملف tradeإذا قام أحد المتداولين بفتح مركز ممول برافعة مالية بقيمة 10,000 دولار أمريكي بنسبة رافعة مالية 10:1، فقد يحتاج فقط إلى وضع 1,000 دولار أمريكي كضمان. ومع ذلك، إذا تحرك السوق ضد مركزه، مما تسبب في انخفاض قيمة أسهمه إلى ما دون هامش الصيانة المطلوب، فإنه يخاطر بالتصفية. يجب على المتداولين مراقبة رصيد هامشهم بانتظام والتفكير في إضافة المزيد من الأموال لتجنب التصفية القسرية.

تقدم العديد من المنصات مؤشر مستوى الهامش، والذي يعرض النسبة المئوية لـ tradeهامش الهامش المتاح لدى العملاء بالنسبة لمراكزهم المفتوحة. عندما ينخفض ​​مستوى الهامش إلى مستوى حرج (غالبًا أقل من 100%)، يتم تشغيل نداء الهامش. tradeإن البقاء فوق عتبة الهامش هذه أمر أساسي لتجنب التصفية القسرية والحفاظ على رأس المال.

7.3. أدوات إدارة المخاطر

نظرًا للمخاطر المرتبطة بالتداول بالهامش، وخاصة في أسواق العملات المشفرة المتقلبة، فإن الفعالية أدوات إدارة المخاطر تعتبر هذه الأمور بالغة الأهمية لحماية مواقعك. تقدم المنصات عادةً العديد من الميزات للمساعدة tradeنقوم بإدارة المخاطر ومنع الخسائر الكبيرة.

أحد أهم أدوات إدارة المخاطر هو أمر وقف الخسارة، والذي يغلق المركز تلقائيًا عندما يصل السعر إلى مستوى محدد مسبقًا. وكما ناقشنا سابقًا، فإن أوامر وقف الخسارة ضرورية في تداول الهامش لأنها تحمي tradeمن الخسائر المفرطة، خاصة عندما لا يتمكنون من مراقبة السوق باستمرار. من خلال تحديد أمر وقف الخسارة، tradeيمكن أن تحد الشركات من الجانب السلبي لمنتجاتها. trade مع السماح للسوق بالتحرك بحرية.

أداة أخرى مفيدة هي أمر أخذ الربح، والذي يغلق المركز تلقائيًا عند الوصول إلى هدف ربح معين. وهذا يضمن tradeيمكن للمتداولين تأمين الأرباح قبل أن ينعكس السوق ويؤدي إلى تآكل مكاسبهم. أوامر جني الأرباح مفيدة بشكل خاص في الأسواق سريعة الحركة حيث يمكن أن تحدث تقلبات الأسعار بسرعة، مما يجعل من الصعب traders للرد في الوقت الحقيقي.

قد توفر المنصات أيضًا أوامر الإيقاف المتحركة، والتي تشبه أوامر وقف الخسارة ولكنها تتكيف ديناميكيًا مع تحرك السوق لصالح tradeر. على سبيل المثال، إذا كان tradeإذا كان سعر البيتكوين مرتفعًا، فسوف يتبع وقف الخسارة السعر المرتفع، مما يؤدي إلى تأمين الأرباح على طول الطريق. إذا انعكس السوق بعد ذلك، فإن وقف الخسارة يظل عند أعلى مستوى له، مما يضمن أن tradeيخرج r من المركز قبل أن ينخفض ​​السعر بشكل كبير. تسمح هذه الأداة tradeتهدف هذه الاستراتيجية إلى تحقيق أقصى قدر من المكاسب مع تقليل مخاطر الخسائر عند تحول السوق.

أخيرًا، تقدم بعض المنصات خدمات متقدمة أدوات مراقبة الموقع توفر رؤى في الوقت الفعلي حول استخدام الهامش ونسب الرفع المالي والأرباح والخسائر غير المحققة والتعرض للمخاطر. تساعد هذه الأدوات tradeيقوم المستثمرون بتقييم الحالة الحالية لمحفظتهم الاستثمارية واتخاذ قرارات مستنيرة بشأن تعديل مواقفهم. ومن خلال مراجعة هذه المقاييس بانتظام، tradeيمكن للمستثمرين الحفاظ على سيطرة أكبر على الرافعة المالية الخاصة بهم tradeوتقليل احتمالية الخسائر الكبيرة.

8. إدارة المخاطر وتقليل الخسائر

في التداول بالهامش، تتضاعف احتمالات الربح والخسارة بسبب استخدام الرافعة المالية. وهذا يجعل إدارة المخاطر أحد أهم جوانب التداول الناجح. استراتيجية التداول. بدون خطة قوية لإدارة المخاطر، tradeقد يتعرض المستثمرون لخسائر كبيرة، وخاصة في أسواق العملات المشفرة المتقلبة حيث تكون تقلبات الأسعار شائعة. يغطي هذا القسم التقنيات الأساسية لتقييم المخاطر وتنويع الاستثمارات واستخدام أدوات مثل أوامر وقف الخسارة وجني الأرباح، إلى جانب استراتيجيات أكثر تقدمًا مثل التحوط، لإدارة المخاطر بشكل فعال.

8.1. تقييم المخاطر والتسامح

الخطوة الأولى في إدارة المخاطر الفعالة هي فهم وتحديد تحمل المخاطريشير تحمل المخاطر إلى مستوى الخسارة tradeإن الشخص على استعداد لقبول ذلك في سعيه لتحقيق مكاسب محتملة. tradeلدى المتداولين مستويات مختلفة من تحمل المخاطر، والتي قد تعتمد على عوامل مثل الأهداف المالية، وخبرة الاستثمار، ومقدار رأس المال المتاح للتداول.

لتقييم تحمل المخاطر، tradeينبغي للمستثمرين أن يسألوا أنفسهم عن مقدار رأس المال الذي يرغبون في خسارته في صفقة واحدة. trade دون أن يؤثر ذلك على رفاهتهم المالية بشكل عام. بالنسبة للهامش tradeالإجابة على هذا السؤال مهمة بشكل خاص، حيث أن استخدام الرافعة المالية قد يؤدي إلى خسائر تتجاوز رأس المال المستثمر الأولي. ومن المستحسن عمومًا أن tradeلا يخاطر المستثمرون إلا بنسبة صغيرة (عادةً 1-3%) من إجمالي محفظتهم على أي استثمار واحد. trade. من خلال القيام بهذا، tradeيمكن أن تضمن rs سلسلة من الخسائر tradeلا يؤدي إلى استنزاف رأس مالهم بالكامل.

بمجرد تحديد تحمل المخاطر، tradeينبغي على المشاركين إجراء فحص شامل تقييم المخاطر قبل الدخول إلى أي tradeيتضمن هذا تقييم الجانب الإيجابي المحتمل لل trade في مواجهة الجانب السلبي المحتمل، تعد الأدوات مثل نسبة المخاطرة إلى المكافأة مفيدة في هذا التحليل. تعني نسبة المخاطرة إلى المكافأة النموذجية 1:3 أنه مقابل كل دولار يتم المجازفة به، tradeتهدف الشركة إلى تحقيق ربح قدره ثلاثة دولارات. تساعد هذه النسبة في ضمان أن المكافأة المحتملة تبرر المخاطرة التي يتم اتخاذها.

8.2. استراتيجيات التنويع

تنويع تعد هذه إحدى أكثر الطرق فعالية لإدارة المخاطر في أي محفظة استثمارية، بما في ذلك التداول بالهامش. من خلال توزيع رأس المال على أصول مختلفة، tradeيمكن للمستثمرين تقليل تعرضهم للأداء السلبي لأي أصل واحد. في سياق تداول الهامش للعملات المشفرة، يمكن أن ينطوي التنويع على الاحتفاظ بمراكز في عملات مشفرة متعددة بدلاً من التركيز على عملة واحدة فقط.

على سبيل المثال، في حين أن البيتكوين والإيثريوم قد يكونا العملات المشفرة الأكثر شعبية، إلا أن العديد منها tradeيختار المستثمرون التنويع في العملات البديلة الأخرى مثل Binance Coin (BNB) أو Cardano (ADA) أو Solana (SOL) لتقليل المخاطر المرتبطة بتقلب أحد الأصول. إذا انخفض سعر البيتكوين، فقد تظل المحفظة المتنوعة جيدًا إذا ظلت العملات المشفرة الأخرى مستقرة أو زادت قيمتها.

هناك نهج آخر للتنويع يتمثل في التداول على بورصات متعددة. قد تختلف مستويات السيولة ومتطلبات الهامش والرسوم في البورصات المختلفة. من خلال التنويع عبر المنصات، traders يمكن أن تأخذ إعلانvantage من نقاط القوة في كل منصة مع تقليل مخاطر الاعتماد المفرط على أداء بورصة واحدة أو موثوقيتها الفنية.

بالإضافة إلى ذلك، يمكن تحقيق التنوع أيضًا من خلال استخدام استراتيجيات تداول مختلفة، مثل الجمع بين الاستثمارات طويلة الأجل والهامش قصير الأجل tradeس. هذا يسمح tradeيتيح هذا للمتداولين الاستفادة من ظروف السوق المتعددة ويقلل من احتمال الخسارة الكاملة في مجال واحد من مجالات التداول.

8.3. أوامر وقف الخسارة وجني الأرباح

كما نوقش سابقًا ، إيقاف الخسارة و  اخذ ربح تعتبر الأوامر أدوات أساسية لإدارة المخاطر في تداول الهامش. تساعد هذه الأوامر tradeالخروج تلقائيا tradeوتحتفظ هذه الأصول بأسعار محددة مسبقًا، مما يحد من تعرضها لخسائر كبيرة أو يضمن تأمين الأرباح.

A أمر وقف الخسارة يعد هذا الأمر مهمًا بشكل خاص في تداول الهامش لأنه يمنع trade من الوقوع في خسائر أعمق مع تغير ظروف السوق. على سبيل المثال، إذا tradeإذا كان سعر البيتكوين طويلاً وبدأ السعر في الانخفاض، فيمكن لأمر وقف الخسارة بيع المركز تلقائيًا قبل أن تصبح الخسائر شديدة للغاية. والمفتاح لأمر وقف الخسارة الفعال هو وضعه عند مستوى يعكس tradeإن وضع حد وقف الخسارة بالقرب من سعر الدخول قد يؤدي إلى تفعيله قبل الأوان عند حدوث تقلبات طفيفة في السوق. أما وضع حد وقف الخسارة بعيدًا جدًا فقد لا يحمي tradeر بشكل كاف من خسارة كبيرة.

أوامر أخذ الربح تعمل الأوامر في الاتجاه المعاكس، وتثبت الأرباح عندما يصل السوق إلى مستوى مناسب. تضمن هذه الأوامر tradeلا يفوت المتداولون المكاسب بسبب القرارات العاطفية أو التأخير في الاستجابة للتغيرات السريعة في الأسعار. أوامر جني الأرباح مفيدة بشكل خاص tradeالمستثمرون الذين لا يستطيعون مراقبة الأسواق باستمرار، حيث يمكنهم تحقيق الأرباح دون الحاجة إلى تدخل يدوي.

إن استخدام أوامر وقف الخسارة وجني الأرباح معًا يوفر نهجًا متوازنًا لإدارة المخاطر. ففي حين يحد وقف الخسارة من احتمالات الهبوط، يضمن جني الأرباح تحقيق المكاسب قبل أن ينعكس اتجاه السوق.

8.4. تقنيات التحوط

طريقة متقدمة أخرى لإدارة المخاطر في تداول الهامش هي التحوطتتضمن التحوطات فتح مراكز تعوض عن مخاطر مركز مفتوح آخر. في تداول الهامش، يعني هذا عادةً اتخاذ مركز معاكس في نفس الأصل أو أصل ذي صلة للتخفيف من الخسائر الناجمة عن المركز الأساسي. trade.

على سبيل المثال، tradeقد يفتح الشخص الذي لديه مركز طويل الأجل في عملة البيتكوين مركزًا قصيرًا في عقود البيتكوين الآجلة للحماية من الانخفاض المحتمل في سعر الأصل. إذا انخفض سعر البيتكوين، فسيتم تعويض الخسارة في المركز الطويل بالمكسب في المركز القصير. تسمح هذه الاستراتيجية tradeيهدف المتداولون إلى تقليل الخسائر دون الحاجة إلى إغلاق مركزهم الأساسي.

يمكن أيضًا استخدام التحوط عبر أصول مختلفة. على سبيل المثال، tradeربما التحوط إن التحوط هو عملية شراء طويلة الأجل في عملة البيتكوين عن طريق بيع أصول مرتبطة بشكل كبير مثل الإيثريوم أو مؤشر العملات المشفرة. ويعتمد نجاح هذه الاستراتيجية على الارتباط بين الأصول - إذا تحركت معًا في نفس الاتجاه، فإن التحوط يمكن أن يقلل من المخاطر الإجمالية. ومع ذلك، إذا تحركت الأصول بشكل مستقل، فقد لا يوفر التحوط نفس القدر من الحماية.

في حين أن التحوط يعد أداة فعّالة لإدارة المخاطر، فإنه يتطلب فهمًا قويًا لارتباطات السوق والتخطيط الدقيق للتنفيذ بنجاح. يمكن أن يؤدي التحوط غير السليم إلى زيادة التكاليف وإهدار الفرص إذا تحرك كلا الموقفين ضد trader.

9. اختتام

يعد تداول الهامش بالعملات المشفرة مسعى مثيرًا ومربحًا محتملًا، حيث يوفر tradeإن الفرصة متاحة أمام المستثمرين لزيادة مكاسبهم من خلال الاستفادة من الأموال المقترضة. ومع ذلك، فإن هذه الإمكانية لزيادة العائدات تأتي مع مخاطر متزايدة بنفس القدر من الخسائر، وخاصة في سوق العملات المشفرة شديدة التقلب. وكما استكشفنا طوال هذه المقالة، فإن فهم آليات التداول بالهامش، بما في ذلك الرافعة المالية، ونداءات الهامش، والتصفية، أمر ضروري لأي شخص يفكر في استراتيجية التداول هذه.

إن اختيار المنصة المناسبة هو الخطوة الأولى الحاسمة. يجب على المتداولين تقييم خيارات الرافعة المالية والرسوم وتدابير الأمان والموثوقية الإجمالية للمنصة التي يعتزمون استخدامها بعناية. سيؤثر هذا القرار ليس فقط على تجربة التداول ولكن أيضًا على مستوى المخاطرة المتضمنة. علاوة على ذلك، يجب إكمال عملية إنشاء حساب تداول الهامش - تلبية متطلبات التوثيق، والمرور بالتحقق، وتمويل الحساب - بعناية، مع ضمان الامتثال لكل من المنصة والمعايير التنظيمية.

هامش ناجح tradeإن المتداول هو الشخص الذي يفهم الاستراتيجيات المتنوعة المتاحة، من الأساليب الأساسية مثل الشراء أو البيع إلى التقنيات الأكثر تعقيدًا مثل التحوط والمضاربة. ومن المهم بنفس القدر تنفيذ ممارسات إدارة المخاطر القوية، مثل تحديد أوامر وقف الخسارة وجني الأرباح، وتنويع الأصول، ومراقبة أرصدة الهامش وتحديثات الأسعار في الوقت الفعلي باستمرار.

إن المخاطرة جزء لا مفر منه من تداول الهامش، ولكن يمكن إدارتها بفعالية. من خلال تقييم تحمل المخاطر الفردية، واستخدام استراتيجيات التنويع، واستخدام أدوات إدارة المخاطر مثل أوامر وقف الخسارة وجني الأرباح، tradeيمكن للمستثمرين حماية رأس مالهم وتعظيم المكاسب المحتملة. كما يمكن للاستراتيجيات المتقدمة مثل التحوط أن تقلل من التعرض لحركات السوق غير المواتية، مما يوفر نهجًا متوازنًا للمستثمرين الأكثر خبرة. tradeروبية.

في الختام، توفر تجارة الهامش المشفرة فرصًا واسعة لـ tradeيسعى المستثمرون إلى تعزيز مواقعهم في السوق من خلال الرافعة المالية. ومع ذلك، يتطلب الأمر نهجًا منضبطًا وتخطيطًا دقيقًا وفهمًا عميقًا للأدوات والاستراتيجيات المتاحة. بالنسبة لأولئك المستعدين لبذل الجهد اللازم وإدارة المخاطر بفعالية، يمكن أن يكون تداول الهامش في العملات المشفرة مكونًا مجزيًا لمحفظة تداول أوسع.